Готовый реферат

3.Необходимость кредита в рыночной экономике, его сущность, функции, формы

Кредитные отношения в экономике базируются на определенной методологической основе, одним из элементов которой выступают следующие прин¬ципы:

• возвратность кредита. Этот принцип выражает необходимость своевременного возврата получен¬ных от кредитора финансовых ресурсов после за¬вершения их использования заемщиком;

• срочность кредита отражает необходимость его воз¬врата не в любое приемлемое для заемщика время, а в точно определенный срок, зафиксированный в кре¬дитном договоре или заменяющем его документе;

• платность кредита. Ссудный процент. Этот принцип выражает необходимость не только прямого возврата заемщиком полученных от банка кредитных ресурсов, но и оплаты права на их использование; обеспеченность кредита. Этот принцип выража¬ет необходимость обеспечения защиты имуществен¬ных интересов кредитора при возможном наруше¬нии заемщиком принятых на себя обязательств;

• целевой характер кредита. Распространяется на большинство видов кредитных операций, выражая необходимость целевого использования средств, полученных от кредитора.

Место и роль кредита в экономической системе общества определяются их функциями как общего, так и селективного характера .

– Перераспределительная функция;

Рынок ссудных капиталов выступает в качестве своеобразного на¬соса, откачивающего временно свободные финансовые ресурсы из одних сфер хозяйственной деятельности и направляющего их в другие, обеспечивающие, в частности, более высокую прибыль .

– Экономия издержек обращения.

Практиче¬ская реализация этой функции непосредственно вы¬текает из экономической сущности кредита, источни¬ком которого выступают в том числе финансовые ресурсы, временно высвобождающиеся в процессе кругооборота промышленного и торгового капиталов.

– Ускорение концентрации капитала;

Процесс концентрации капитала является необходимым усло¬вием стабильности развития экономики и приоритет¬ной целью любого субъекта хозяйствования.

– Обслуживание товарооборота;

В процессе реализации этой функции кредит активно воздействует на ускорение не только товарного, но и денежного обращения, вытесняя из него, в частности, наличные деньги .

– Ускорение научно-технического прогресса;

Нормальное функционирование большинства научных центров, спецификой которых всегда являлся боль¬ший, чем в других отраслях, временной разрыв между первоначальным вложением капитала и реализацией готовой продукции, немыслимо без использования кредитных ресурсов.

Классификацию кредита принято осуществлять по нескольким признакам, исходя из которых можно выделить следующие шесть достаточно самостоя¬тельных форм кредита:

1) коммерческий кредит - кредит, предоставляемый функционирующими капиталистами друг другу при продаже товаров в виде отсрочки уплаты денег за проданные товары. Орудием этого кредита служат коммерческие векселя.

Однако коммерческий кредит ограничен опреде¬ленными рамками:

а) размерами резервных капиталов;

б) размеры коммерческого кредита зависят от степени популярности обратного притока капитала в руки капиталистов;

в) строго ограниченное направление: он может предоставляться отраслями, производящими средства производства, отраслям, потребляющим их, но не наоборот;

2) банковский кредит. Банковский кредит - это кре¬дит, предоставляемый денежными капиталистами и банками функционирующим капиталистам, другим заемщикам в виде денежных ссуд . Банковский кредит преодолевает границы коммер¬ческого кредита;

3) потребительский кредит.

Потребительский кредит выражается главным образом в предоставлении капиталистами отсрочки платежа за товары лицам, купившим эти товары для потребления;

:

1.Ссудный капитал, его источники и особенности 3

2.Ссудный процент: сущность, роль, факторы его определяющие 10

3.Необходимость кредита в рыночной экономике, его сущность, функции, формы 14

Список литературы 20













































1.Ссудный капитал, его источники и особенности

В современной экономической теории нет общепризнанного определения капитала, поэтому термин «капитал» имеет много значений:

• он рассматривается как определенный запас материальных благ;

• он представляет собой не только материальные предметы, но и нематериальные элементы (человеческие способности, образование и т.д.);

• капитал отождествляется со средствами производства. Подобный подход идет от А. Смита, который рассматривал капитал как накопленный труд. Современные экономисты Самуэльсон и Нордхаус считают, что капитал состоит из благ длительного пользования, созданных для производства других товаров (станки, дороги, компьютеры и т.д.);

• понятие капитала связывается с деньгами, еще не воплощенными в накопленные средства производства;

• в марксистской практике капитал представляется как сложное явление, охватывающее всю систему производственных отношений общества.

Он включает в себя как отношения между капиталистами и рабочими по поводу производства прибавочной стоимости, так отношения между самими капиталистами по поводу распределения произведенной в обществе (суммарной) прибавочной стоимости.

Капитал выступает у Маркса как орудие эксплуатации (безвозмездного присвоения труда) рабочего класса. Выведенная Марксом всеобщая формула капитала Д – Т – Д` показывает, что капитал есть вечное движение. Источником самовозрастания капитала является прибавочная стоимость, которая создается неоплаченным трудом наемных рабочих.

Таким образом, хотя взгляды на капитал разнообразны, они едины в одном: капитал способен приносить доход.

Внешне капитал выступает в различных конкретных формах: в виде средств производства (производительный капитал), в виде определенной суммы денег (денежный капитал), в виде готовых товаров (товарный капитал).

Капитал, функционирующий в отраслях материального производства, называется промышленным капиталом. Инвестированные в промышленность или сельское хозяйство деньги служат для производства продукции и выступают в качестве промышленного капитала .

Часть промышленного капитала (здания, сооружения оборудование), которая функционирует в процессе производства несколько лет, получила название основного капитала. Возмещение физически изношенного и морально устаревшего оборудования происходит за счет амортизационных отчислений.

Они накапливаются постепенно, по мере износа основного капитала, стоимость которого по частям переносится на производимую с его помощью продукцию.

Другая часть промышленного капитала (сырье, материалы, топливо и т.д.), которая полностью расходуется в процессе производства за один производственный цикл, получила название оборотного капитала. Деньги, затраченные на оборотный капитал, полностью возвращаются к предпринимателю после реализации продукции.

Рынок капитала, являясь составной частью рынка факторов производства, подразделяется на два функциональных типа. К первому типу относится рынок денежных средств (денежный капитал), а ко второму типу – рынок капитальных активов (здания, сооружения, техника и машины производственного назначения, оборудование, инструменты, сырье и материалы и т.д.). Отсюда, с одной стороны, существует спрос на уже созданные капитальные блага (здания, сооружения, оборудование и т.д.), а с другой стороны, спрос на инвестиционные фонды с целью обеспечения необходимых денежных средств для вложений в проекты, фирмы.

Вместе с необходимостью привлечения денежных средств для инвестиций в капитальные блага существует и возможность предоставления денег в ссуду. Деньги, предоставленные в долг, называется ссудным капиталом. Он имеет следующие источники:

1) В ходе кругооборота промышленного капитала периодически высвобождается часть стоимости основного капитала в виде амортизационных отчислений, а также часть оборотного капитала, и часть прибыли, предназначенной для превращения в капитал. Этот временно свободный денежный капитал ищет сферу прибыльного приложения и превращается в ссудный капитал.

2) Накопленные капиталы рантье, т.е. лиц, живущих на проценты от ссуды денежного капитала или доходы от ценных бумаг.

3) Денежные сбережения трудящихся, которые аккумулируются банками в виде вкладов .

4) Временно неиспользуемые денежные средства страховых компаний, профсоюзов, пенсионных фондов и т.д.

Ссудный капитал передается функционирующему предпринимателю (фирме) во временное пользование, т.е. на условиях срочности, возвратности платности, за определенное вознаграждение.

В современных рыночных отношениях ссудный капитал (согласно экономической теории) является совокупностью денежных средств, на возвратной основе передаваемых во временное пользование за плату в виде процента .

Для того, чтобы понять, что такое сущность ссудного капитала необходимо, прежде всего, определить характерные особенности, отличающие его от капиталов промышленного и торгового .

В бухгалтерском учете используются показатели, характеризующие источники образования имущества. Вне зависимости от организационно-правовых видов и форм собственности имущество по источникам образования подразделяется на две группы: собственные (обязательства перед собственниками) и заемные (обязательства перед третьими лицами).

Одним из источников заемных средств является ссудный капитал.

Рынок ссудных капиталов рассматривается как совокупность денежных средств, на возвратной основе передаваемых во временное пользование за плату в виде процента.

Наиболее полно специфика данного капитала проявляется в процессе его передачи от кредитора к заемщику и обратно. Ссудный капитал – это собственность, владелец которой продает ее заемщику на определенное время. Потребительская стоимость капитала определяется способностью заемщика, эффективно его используя, получить возможную прибыль. В процессе движения ссудного капитала - передачи от продавца к покупателю, используется только денежная форма (в отличие от промышленного и торгового).

Рынок ссудных капиталов можно назвать особой сферой финансовых отношений, связанных с процессом обеспечения кругооборота капитала.

Ссудный капитал формируется за счет финансовых ресурсов, привлекаемых кредитными организациями у юридических и физических лиц, а также у государства. Следовательно, основными участниками рынка являются: первичные инвесторы, т.е. владельцы свободных финансовых ресурсов, на различных условиях мобилизуемых банками и превращаемых в ссудный капитал; специализированные посредники в лице кредитно-банковских институтов, осуществляющие непосредственное привлечение денежных средств; заемщики в лице юридических и физических лиц, а также

государства, испытывающего недостаток в финансовых ресурсах.

Функции рынка ссудных капиталов определяются его сущностью и той ролью, которую он выполняет в системе общественного хозяйствования, и заключаются: в обслуживании товарного обращения через кредит; аккумуляции денежных сбережений юридических, физических лиц и государства, а также иностранных клиентов; трансформации денежных фондов непосредственно в ссудный капитал и использовании его в виде капиталовложений для обслуживания процесса производства; ускорении концентрации и централизации капитала для образования мощных финансово- промышленных групп.

Таким образом, экономическая роль рынка ссудных капиталов заключается в его способности объединить мелкие, разрозненные денежные средства в интересах всего капиталистического накопления, что позволяет рынку активно воздействовать на концентрацию производства и капитала.

Ссудный капитал уже длительное время является основным компонентом иностранных инвестиций в Россию. Он преобладает над недолговыми инвестициями в Россию как в международных инвестиционных потоках, так и в инвестиционном балансе (накопленных активах и обязательствах). С учётом поправок на рост цен активов (в основном акций) удельный вес заимствований в иностранных инвестициях и внешнего долга в инвестиционной позиции составляет примерно ¾ (табл.).



За прошедшее десятилетие Россия присутствовала на международном рынке ссудного капитала в качестве нетто-заёмщика и к настоящему моменту является чистым должником.

Значение долговых инвестиций как источника финансирования сохраняется и в мире, как в потоках капитала, так и по соотношению объёмов рынков капитала. Потенциал привлечения капитала в ссудной форме (синдицированные кредиты и международные облигации) втрое превышает потенциал недолговых инвестиций (прямых зарубежных инвестиций (ПЗИ) и первичных зарубежных размещений акций).

1. Антонов Н. Г., Пессель М. А. Денежное обращение, кредит и банки. Финстатинформ. – М., 2005. – С. 51-54.

2. Галицкая С. В. Деньги. Кредит. Финансы. Издательство: Эксмо, 2008. – 736 с.

3. Деньги, кредит, банки Под редакцией Г. Н. Белоглазовой. – М, Издательство: Юрайт-Издат, 2007. – С. 46.

4. Долгополов Д.С. Перспективы участия России в мировом движении капитала. – Финансовый бизнес. – 2004. – № 6. – С. 68.

5. Долгополов Д.С. Тенденции международного движения ссудного капитала. – Проблемы экономики. – 2006. – № 4. – С. 147-152.

6. Караченцева Т. Теория кредита и его функциональная роль в экономике // Научные публикации, 2006.

7. Кобылатова М. Ф. Региональный рынок финасово-кредитных услуг в условиях либерализации кредитования // Сборник научных трудов СевКавГТУ. Серия «Экономика», 2005, №2.

8. Конспект лекций по дисциплине «Деньги и кредит» для студентов экономических специальностей вуза всех форм обучения \ Составители: Т.В.Кузнецова, О.А.Киселева – Краматорск: ДГМА. 2003. – 84с.

9. Мещеряков Г.Ю. Банковские операции на рынке ссудного капитала: Вопросы теории и практики (под ред. Лапидуса М.Х.). Издательство: Финансы и статистика, 2006. – 256 с.

10. Савин К.Н. Экономическая теория: введение в экономический анализ: Курс лекций. Тамбов: Изд-во Тамб. гос. техн. ун-та, 2006. 144 с.

11. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник. – 2-е изд., перераб. и доп. / В.К. Сенчагов, А.И. Архипов и др.; Под ред. В.К. Сенчагова, А.И. Архипова. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2005. – 254 с.

12. Экономическая теория под ред. Белопольцева П. – М., 2003. – 354 с.

13. Яров П. Современная денежно-кредитная политика России // Вопросы экономических наук. – 2007. - №3 (16), c. 96-98.